MULTIESTRATEGIA / INVERSIONES POR EL CLIMA · AFI INVERSIONES GLOBALES, SGIIC, S.A.
Compartimento de MULTIESTRATEGIA,FI
INVERSIONES POR EL CLIMA
Gestionado por AFI INVERSIONES GLOBALES, SGIIC, S.A.
Dónde destaca
- Gestión activa real: Está entre el 10 % con la cartera más propia
A tener en cuenta
- Coste: Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
- Dinero invertido: Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
- Consistencia: Gana menos de uno de cada cuatro trimestres
Queda por debajo de los fondos de su vocación en casi todo lo que medimos.
CosteCuánto se lleva el fondo en total, no sólo la comisión de gestiónDe los caros en su vocación, pero por debajo de la media del mercado
Ha cobrado un 0,4 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,31 %.
- Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
- Cobra más que la mitad de los fondos de su misma vocación
- No llega al 25 % que menos cobra
- No llega al 10 % que menos cobra
- No cobra comisión extra sobre los beneficios
- Aun así, cobra menos que la mitad de los fondos del mercado.
- No ha subido lo que cobra desde el año pasado
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoEstá entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir
Tiene el 3,48 % de su patrimonio en efectivo, frente al 1,7 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
- Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
- Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
- No llega al 25 % que más dinero mantiene invertido
- No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosElige valores distintos a los del resto
El 0 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 3,04 %.
- No está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
- Se aparta de lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
- Está entre el 25 % con la cartera más propia
- Está entre el 10 % con la cartera más propia
- No cobra de más por llevar una cartera parecida a la de todos
Evidencia media. Ver la cartera →
ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoPierde contra los fondos de su vocación casi siempre
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 2 de los últimos 9 trimestres.
- Gana menos de uno de cada cuatro trimestres
- Gana menos de la mitad de los trimestres
- No llega a ganar dos de cada tres trimestres
- No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres
Evidencia débil. Ver los trimestres →
TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosEstá entre el 25 % que peor rindió de su vocación
Ha rendido un 0,46 % en lo que va de 2026, mejor que el 17 % de los fondos de su misma vocación.
- Está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
- Rindió menos que la mitad de los fondos parecidos
- No llega al 25 % que mejor rindió
- No llega al 10 % que mejor rindió
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 206 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Cifras principales
Valor liquidativo
€ 10,52
Precio de una participación
Patrimonio
€ 2,2M
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+0,46 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,40 %
Ratio total de gastos · ene–jun 2026
0,81 % en el año 2025 completo
Partícipes
22
Inversores en el fondo
Volatilidad
2,76 %
IBEX 19,18 % · deuda 0,09 %
En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 1,70 % de media.
Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.
Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 1,44 %.
En abr–jun 2026, su mejor día fue +0,77 % el 08/04/2026 y el peor -0,36 % el 15/05/2026, frente a -0,18 % en el fondo típico de su vocación.
Dónde está el dinero de este fondo
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Renta fija privada50,7 %
€ 1,1M · 11 posiciones
Deuda pública45,7 %
€ 984K · 11 posiciones
Liquidez3,5 %
€ 76K
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Rentabilidad trimestral
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De dónde viene la rentabilidad
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 46% del resultado bruto de ene–jun 2026.
La CNMV no publica el patrimonio medio del periodo: lo deducimos de esta misma tabla, y en ene–jun 2026 son unos € 2,1M. Sobre esa base, el resultado neto son unos € 10K, también cálculo nuestro.
El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.
Patrimonio
+5,30 %
€ 2,1M → € 2,2M
Participaciones
+4,81 %
198.669 → 208.225
Valor liquidativo
+0,47 %
€ 10,47 → € 10,52
Cartera
22 posiciones declaradas a 30/06/2026.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
XS2809676294 | € 130.602 | 5,96 % |
BE0000346552 | € 121.051 | 5,53 % |
XS2357205587 | € 109.261 | 4,99 % |
XS2627121507 | € 106.496 | 4,86 % |
XS2699159278 | € 104.050 | 4,75 % |
ES00001010L6 | € 102.631 | 4,69 % |
XS2776890902 | € 102.095 | 4,66 % |
XS2596537972 | € 101.640 | 4,64 % |
XS2610209129 | € 100.260 | 4,58 % |
XS2510903862 | € 98.778 | 4,51 % |
Cambios en la cartera
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
FERROV 4.5 05/23/33 EMTN · XS · Corp | Nueva | 4,86 %antes 0,00 % | +4,86 pp |
KBN 2.875 04/25/29 EMTN · XS · Govt | Menos peso | 5,96 %antes 6,30 % | -0,34 pp |
ANESM 3.75 04/25/30 emtn · XS · Corp | Menos peso | 4,58 %antes 4,92 % | -0,34 pp |
TRNIM 0.375 06/23/29 EMTN · XS · Corp | Menos peso | 4,99 %antes 5,29 % | -0,30 pp |
MADRID 3.362 10/31/28 · ES · Govt | Menos peso | 4,69 %antes 4,99 % | -0,30 pp |
BGB 1.25 04/22/33 86 · BE · Govt | Menos peso | 5,53 %antes 5,82 % | -0,29 pp |
MAERSK 3.75 03/05/32 emtn · XS · Corp | Menos peso | 4,66 %antes 4,95 % | -0,29 pp |
ADNA 3.5 04/04/28 · XS · Corp | Menos peso | 4,64 %antes 4,92 % | -0,28 pp |
EDPPL 4.125 04/04/29 EMTN · XS · Corp | Menos peso | 4,75 %antes 5,02 % | -0,27 pp |
SSELN 2.875 08/01/29 EMTN · XS · Corp | Menos peso | 4,51 %antes 4,78 % | -0,27 pp |
REESM 0.375 07/24/28 EMTN · XS · Corp | Menos peso | 4,21 %antes 4,48 % | -0,27 pp |
SFILFR 0 11/23/28 EMTN · FR · Govt | Menos peso | 4,18 %antes 4,44 % | -0,26 pp |
KFW 0.5 09/28/26 EMTN · XS · Corp | Menos peso | 4,32 %antes 4,57 % | -0,25 pp |
BTPS 4 10/30/31 8Y · IT · Govt | Menos peso | 3,86 %antes 4,10 % | -0,24 pp |
KOMINS 0.875 09/01/29 EMTN · XS · Govt | Menos peso | 4,21 %antes 4,44 % | -0,23 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
¿Patrimonio o partícipes?
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026
€ 1.122.152 → € 2.190.265
Partícipes
12 → 22
En 30/06/2026 el fondo captó un 4,74 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.
Lo que escribió la gestora
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
Hechos relevantes y operaciones vinculadas
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
31/12/2025
- Partícipes significativos
30/06/2025
- Partícipes significativos
31/12/2024
- Partícipes significativos
30/06/2024
- Cambio esencial en la política de inversión
- Otro hecho relevante
Ficha del fondo
Comisiones y gastos
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos del vehículo
Datos actuales, comunes a todos los compartimentos del fondo; no varían con la declaración elegida.
Política de inversión
El compartimento tiene como objetivo inversiones sostenibles (art. 9 Reglamento (UE) 2019/2088), en concreto, el cuidado y preservación del medioambiente, con una especial vocación por la lucha contra el cambio climático. Invierte 100% de la exposición total en activos de renta fija tanto privada como pública, incluyendo bonos verdes y sostenibles, bonos vinculados a sostenibilidad, depósitos en el Depositario, instrumentos del mercado monetario cotizados o no, líquidos, y hasta 10% en deuda subordinada (derecho de cobro posterior a acreedores comunes), sin titulizaciones. Las emisiones tendrán al menos calidad crediticia media (rating mínimo BBB-/Baa3), o si fuera inferior, el rating del Reino de España en cada momento, pudiendo invertir hasta 15% de la exposición total en emisiones de baja calidad (inferior a BBB-/Baa3) o sin rating. La exposición máxima conjunta a renta fija de emisores/mercados emergentes, activos high yield (rating inferior a BBB-) y activos sin rating será del 20% de la exposición total. Los emisores/mercados serán principalmente OCDE, y máximo 10% de países emergentes. Podrá existir concentración geográfica/ sectorial. Última actualización del folleto: 09/02/2024 Duración media de cartera: entre 0-7 años. Exposición máxima al riesgo divisa: 10%. Podrá invertir hasta 10% del patrimonio en IIC financieras de renta fija (activo apto), cuyo objetivo sean inversiones sostenibles (art.9 SFDR) alineadas con el ideario del compartimento, armonizadas o no, del Grupo o no de la Gestora. Se podrá invertir más del 35% del patrimonio en valores emitidos o avalados por un Estado de la UE, una Comunidad Autónoma, una Entidad Local, los Organismos Internacionales de los que España sea miembro y Estados con solvencia no inferior a la de España. La IIC diversifica las inversiones en los activos mencionados anteriormente en, al menos, seis emisiones diferentes. La inversión en valores de una misma emisión no supera el 30% del activo de la IIC. Se podrá operar con derivados negociados en mercados organizados de derivados con la finalidad de cobertura y no negociados en mercados organizados de derivados con la finalidad de cobertura. Esta operativa comporta riesgos por la posibilidad de que la cobertura no sea perfecta, por el apalancamiento que conllevan y por la inexistencia de una cámara de compensación.
Uso de derivados
Inversión exclusivamente
Otros compartimentos de este fondo
MULTIESTRATEGIA,FI agrupa varios compartimentos. Comparten vehículo legal, depositario y auditor, pero cada uno tiene su propia política de inversión y su propia cartera.
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo